Анализ земельного участка: наилучшее использование и потенциал под торговый объект
Анализ земельного участка под торговый объект — это ответ на вопрос, что и какого размера имеет смысл строить на конкретной территории и сколько это принесёт. В отличие от оценки стоимости участка, которая отвечает «сколько он стоит сейчас», анализ наилучшего использования отвечает «сколько он будет стоить после застройки и при каком сценарии».
Ошибка на этом этапе не исправляется позже ничем: концепция, брокеридж и управление работают внутри уже выбранного формата и уже построенных площадей. Если участок изначально рассчитан на объект вдвое больше, чем выдерживает зона охвата, лишние метры будут стоять пустыми весь срок жизни объекта.
Анализ потенциала земельного участка поможет принять решение, если Вы:
1. Рассматриваете возможность строительства объекта торговой недвижимости на своем земельном участке.
2. Рассматриваете возможность покупки земельного участка с целью размещения торгового центра.
3. Хотите выбрать из множества участков наиболее перспективный для последующего размещения торгового объекта.
4. Оцениваете перспективу увеличения площади действующего торгового объекта.
Этапы работы при оценке потенциала земельного участка:
1. Сбор и анализ данных
a) Анализ существующих ограничений и обременений
В рамках первого этапа мы анализируем градостроительную документацию, материалы системы учета объектов недвижимости. В начале работы важно получить полную картину по текущим и потенциальным ограничениям развития анализируемой территории.
b) Оценка качества местоположения земельного участка
Для объектов торговой недвижимости критичен фактор выбора правильной локации. В своей работе мы используем систему качественных оценок ключевых характеристик местоположения. Сюда входит оценка уровня транспортной, пешеходной, визуальной доступности будущего объекта торговой недвижимости, мы анализируем плотность населения в ближайшем окружении и различных зонах доступности. Также мы оцениваем окружение земельного участка и то, как оно будет влиять на эффективность работы торговой функции объекта.
c) Анализ рынка торговой недвижимости
Разные города в разной степени привлекательны для девелопмента объектов торговой недвижимости. Анализируя текущее и будущее предложение на рынке, мы формируем представление об уровне конкуренции. Особое внимание мы уделяем качественным торговым центрам и объектам в ближайшем окружении земельного участка.
Анализ внешней среды включает в себя изучение социально-экономических показателей, определяющих развитие рынка торговой недвижимости города - таких как динамика роста населения, уровень доходов, объем и структура потребительских расходов, оборот розничной торговли, общественного питания, досуга и др.
2. Геомаркетинг и расчет потенциала земельного участка
a) Анализ емкости участка
Мы проводим расчет предельно возможной площади будущего ТЦ с учетом имеющихся ограничений и обременений в отношении использования участка. Предварительный расчет арендопригодной площади проводится на основании рекомендуемых коэффициентов использования площадей, обеспечения парковочными местами.
b) Анализ торговых зон
С помощью гравитационно-вероятностной модели (Д. Хаффа) мы оцениваем будущий объем аудитории торгового центра при различных вариантах его площади.
c) Прогноз потребительского потенциала
Ключевой этап – расчет товарооборота будущих арендаторов в анализируемой локации. Для объекта торговой недвижимости это прогнозный объем денежных расходов, которые аудитория может потратить на различные товары и услуги. Мы соотносим эти данные с эффективным товарооборотом арендаторов различного профиля и определяем оптимальную площадь будущего объекта торговой недвижимости, при которой эффективность работы каждого квадратного метра максимальна.
3. Формирование практических рекомендаций и выводов
a) Проведение SWOT-анализа качества местоположения земельного участка с точки зрения возможности реализации на нем проекта торговой недвижимости;
b) Анализ преимуществ и недостатков ключевых конкурентов (объектов, имеющих наибольшее влияние на развитие вашего проекта);
c) Заключение о целесообразности развития проекта торговой недвижимости в заданной локации;
d) Выводы относительно площади торгового объекта, позволяющей добиться максимального товарооборота с 1 кв. м;
e) Рекомендации по профильному составу арендаторов;
f) Рекомендации по ключевым количественным характеристикам будущего объекта (общая площадь, этажность, тип парковки).
В результате анализ потенциала земельного участка позволит:
1. Принять решение о строительстве торгового центра;
2. Принять решение о покупке/аренде земельного участка;
3. Принять решение о выборе варианта застройки земельного участка;
4. Выбрать участок из портфеля для первоочередного освоения;
5. Принять решение о расширении торгового объекта;
6. Подготовить задание на разработку концепции торгового центра;
7. Разработать проект планировки территории, включающей рассматриваемый участок;
8. Оценить экономическую эффективность реализации проекта торговой недвижимости на участке.
РЕЗУЛЬТАТ:
1. Итоговое заключение о целесообразности размещения объекта торговой недвижимости на данном земельном участке;2. Точная количественная оценка потенциала земельного участка, выраженная в наборе показателей:
- Объем аудитории будущего объекта;
- Прогнозная посещаемость ТЦ;
- Наиболее эффективная площадь будущего объекта;
- Рекомендации по профильному составу арендаторов;
- Расчет товарооборота будущих арендаторов торгового центра;
- Эффективная средневзвешенная арендная ставка по ТЦ;
- Прогноз совокупного арендного дохода.
Чем анализ земельного участка отличается от Best Use анализа
Термины пересекаются, и на рынке их часто используют как синонимы. Разница в отправной точке.
Best Use анализ начинается с вопроса «какая функция здесь оптимальна» и сравнивает между собой разные назначения — торговля, офис, склад, жильё, многофункциональный формат. Анализ земельного участка под торговый объект отвечает уже внутри выбранной функции: какой формат торгового объекта, какой площади, с каким составом арендаторов и какой ёмкостью.
На практике порядок обычно такой: сначала определяется функция, затем считается торговый сценарий. Если у собственника уже есть решение строить именно торговый объект, первый шаг пропускают.
Какие данные нужны от собственника, чтобы начать
Минимальный набор невелик, и большая часть работы делается на внешних источниках:
- кадастровый номер участка и правоустанавливающие документы;
- градостроительный план или сведения о разрешённом использовании и предельных параметрах застройки;
- сведения об обременениях, сервитутах и охранных зонах инженерных сетей, если они известны;
- технические условия на подключение, если они уже получены.
Отсутствие части документов не блокирует работу: ограничения восстанавливаются по градостроительной документации и данным систем учёта объектов недвижимости. Но чем полнее исходные данные, тем меньше допущений в расчёте ёмкости.
Что собственник получает на выходе
Результат — не описание участка, а решение с числами под ним:
- предельно возможная и рекомендуемая площадь объекта — общая (GBA) и арендопригодная (GLA);
- формат объекта и его позиционирование: районный, окружной или суперрегиональный центр, ритейл-парк, торговая галерея при другом объекте;
- границы торговых зон и объём аудитории в каждой из них;
- прогноз товарооборота и структура торговой галереи по категориям;
- перечень целевых якорных арендаторов, реалистичных для этой локации;
- сравнение сценариев по площади и формату с оценкой отдачи каждого.
Сценарии — обязательная часть. Один рекомендованный вариант без альтернатив не даёт собственнику увидеть, чем он жертвует, выбирая его.
Три ошибки, которые повторяются чаще всего
Считать ёмкость от участка, а не от спроса. Предельная площадь по градостроительным нормам и оправданная площадь по покупательской способности зоны охвата — разные величины, и вторая обычно меньше. Проектирование «на максимум пятна» — самая дорогая из типовых ошибок: лишние метры невозможно убрать после ввода, они годами дают вакантность.
Игнорировать будущее предложение. Конкурентное окружение оценивают по действующим объектам, тогда как решение принимается на горизонте трёх–пяти лет. Объект, который выйдет на рынок одновременно с вашим, изменит расчёт сильнее, чем любой из уже работающих.
Переносить показатели другого объекта на новую локацию. Товарооборот на квадратный метр, конверсия и глубина зоны охвата не переносятся между городами и даже между районами одного города: они определяются плотностью населения, доходами, транспортной схемой и конкуренцией, а не форматом объекта как таковым.
Что дальше, после анализа участка
Если сценарий подтверждён, следующий шаг — разработка концепции торгового центра: планировочные решения, зонирование и состав арендаторов внутри уже определённой площади. Для оценки конкурентного окружения и динамики рынка отдельно применяется анализ рынка торговой недвижимости, а для более глубокой работы с аудиторией и торговыми зонами — геомаркетинг.
Если расчёт показывает, что торговая функция на участке не окупается в разумном горизонте, честный результат работы — именно этот вывод. Он стоит существенно дешевле, чем построенный объект, который не наберёт арендаторов.